Alpha Key Long Biased FIC FIM

Busca a médio e longo prazos retornos consistentes acima do benchmark através de criteriosa seleção de empresas, ao mesmo tempo que pondera as melhores estratégias de hedge do portfólio visando suavizar a volatilidade em momentos de correções relevantes dos mercados.

Investir neste fundo

Qual é a aplicação mínima inicial?

R$ 5.000,00

Benchmark

IPCA + IMA-B

Qual é o grau de risco?

Muito alto

Público alvo

Investidores qualificados

Quais sãs as taxas?

Taxa de administração
1,85%1,64%
Taxa de performance
20% do que exceder o IPCA + Yield IMA-B

Quanto tempo para resgatar?

Cotização do resgate
D+30
Liquidação do resgate
D+32

Análise do gestor

Confira a análise do gestor e conheça mais sobre este fundo.

Construída no ano de 2018, nossa gestora é focada em gerar, a médio e longo prazos, retornos absolutos consistentes através de investimentos, majoritariamente, feitos em ações listadas na Bolsa de Valores brasileira.

Fevereiro de 2022 ficará marcado pelo início do conflito entre Rússia e Ucrânia. O petróleo foi um dos ativos mais impactados pela guerra, e juntamente com a escalada de preço de outras commodities, está aumentando a percepção que será um mundo mais inflacionário. Em contrapartida, empresas mais dependentes de crescimento e também mais expostas às taxas de juros sofreram. Nesse ambiente, os principais setores detratores de performance foram incorporadoras, vestuário, software e varejo. Do outro lado, as contribuições positivas vieram das empresas de energia elétrica, metais e mineradoras, petróleo e saúde. O mercado que vivemos atualmente é menos sensível ao ambiente microeconômico das empresas e tem sido dominado pelas questões geopolíticas e a dinâmica de elevação de juros nos EUA. Oscilações mensais de ações individuais de +20% e -20% tem sido muito frequentes, sem nenhuma alteração nos fundamentos das empresas. Estamos continuamente trabalhando para ter um portfólio equilibrado para momentos de maior incerteza como o atual, sem abrir mão de algumas histórias que acreditamos que possam ser de grande geração de valor no médio e longo prazo.

Todos os comentários foram enviados diretamente pelos gestores e estão apresentados na íntegra, sem edições feitas pelo Inter. Mês de referência: Abril de 2022.

Uma combinação muito particular de fatores nos permitiu ter nos últimos meses uma exposição relevante a empresas de commodities, algo como 25 a 30% do portfólio: - empresas com baixos níveis de endividamento; - múltiplos muito atrativos dado os elevados preços das commodities; - baixa ou nenhuma correlação com fatores específicos do Brasil. Sempre que os preços permitem, temos parte da posição no segmento via opções. Outro terço do PL é uma combinação de empresas de qualidade/baixa volatilidade. E, por fim, as empresas mais expostas aos temas domésticos representam entre 30-35% do fundo. Complementamos a carteira com 15 a 20 posições vendidas de 0,5 a 2% de tamanho, majoritariamente em ações de empresas que, a nosso ver, tem uma relação de risco/retorno ruim.

Todos os comentários foram enviados diretamente pelos gestores e estão apresentados na íntegra, sem edições feitas pelo Inter. Mês de referência: Abril de 2022.

Especificações técnicas

Aqui estão as informações básicas do fundo, passadas pelo administrador ou gestor.

Gestor

Alpha Key Capital Management Investimentos LTDA

CNPJ

34.839.385/0001-05

Classificação Inter

Long biased

Classificação CVM

Multimercado

Patrimônio líquido atual

R$ 112.988.883,61

Data de início

27/02/2020

Movimentação mínima

R$ 1.000,00

Saldo mínimo de permanência

R$ 1.000,00

Cotização da aplicação

D+1 (dias corridos)

Horário limite para movimentações

13:30:00

Administrador

BNY Mellon Serviços Financeiros Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários S.A.

Tributação

Ações

Documentações do fundo

Antes de investir, verifique as características do fundo e sempre aplique de acordo com o seu perfil de investimentos.

Fundos de investimento não contam com garantia do administrador, do gestor, de qualquer mecanismo de seguro ou Fundo Garantidor de Crédito – FGC. Os fundos utilizam estratégias que podem resultar em significativas perdas patrimoniais para seus cotistas. Os fundos podem estar expostos à significativa concentração em ativos financeiros de poucos emissores, com os riscos daí decorrentes. Para avaliação da performance de um fundo de investimento, é recomendável a análise de, no mínimo 12 (doze) meses. Leia o formulário de informações complementares, lâmina de informações essenciais e o regulamento antes de investir. Rentabilidade obtida no passado não representa garantia de resultados futuros. A rentabilidade divulgada não é liquida de impostos. Os indicadores econômicos são meras referências econômicas, e não metas ou parâmetros de performance. Os produtos apresentados podem não ser adequados para todos os investidores. Antes de investir verifique as características do fundo e sempre invista de acordo com o seu perfil de investimentos. A instituição é remunerada pela distribuição do produto. Para maiores detalhes, consulte as informações sobre a remuneração do distribuidor.